Die Options 25 Delta Skew deutet auf eine bärische Stimmung vor der Veröffentlichung des Verbraucherpreisindexes (CPI) hin, wie von CryptoSlate berichtet. Skew bezieht sich auf das relative Überangebot von Put-Optionen im Vergleich zu Call-Optionen, das in der impliziten Volatilität ausgedrückt wird. Bei der 25 Delta Skew werden Puts mit einem Delta von -25% und Calls mit einem Delta von 25% berücksichtigt, um diesen Unterschied in der Marktwahrnehmung der impliziten Volatilität zu demonstrieren. Der Options 25 Delta Skew wird als Differenz zwischen der impliziten Volatilität eines 25-Delta-Puts und einer 25-Delta-Call-Option berechnet und durch die am Geld liegende implizierte Volatilität normalisiert. Diese Kennzahl zeigt, dass Puts teurer sind als Calls und somit auf eine mögliche bärische Markteinschätzung vor dem CPI-Statement hinweist. Die Implizierte Volatilität ist die Erwartung des Marktes hinsichtlich der Volatilität.
Seit dem Zusammenbruch der FTX ist die Implizierte Volatilität deutlich gesunken und liegt derzeit bei 50%, im Gegensatz zu 140% zuvor. Dies deutet darauf hin, dass sich die Marktteilnehmer auf eine gewisse Stabilität einstellen. In den letzten zwei Jahren sind die Preise für Calls bei jedem Anstieg teurer geworden, was auf einen möglichen Bärenmarkt hinweisen könnte. Die Options 25 Delta Skew und die implizierte Volatilität konzentrieren sich auf Optionen, die eine Woche nach dem heutigen Tag ablaufen. Der leitende Analyst bei CryptoSlate, James Van Straten, schätzt Daten, Technologie und Trenderkennung. Als Befürworter von Technologie und Freiheit betrachtet er Bitcoin als die wichtigste Erfindung des 21. Jahrhunderts. Er betont, dass die Options 25 Delta Skew eine bärische Stimmung vor dem CPI vermuten lässt und Investoren auf potenzielle Marktbewegungen vorbereitet sein sollten.
In Anbetracht der bevorstehenden Ereignisse im Krypto-Markt wird die Entwicklung der Options 25 Delta Skew eine wichtige Rolle bei der Einschätzung der Marktrichtung spielen. Mit einem vorsichtigen Blick auf die Implizierte Volatilität und die Preisdynamik von Puts und Calls können Anleger möglicherweise frühzeitig reagieren und ihre Positionen entsprechend anpassen. Es bleibt abzuwarten, wie sich die Situation nach der Veröffentlichung des CPI entwickeln wird und ob die bärische Stimmung weiterhin Bestand haben wird.
