Bitcoin hat sich in den letzten Jahren als digitale Anlageform etabliert. Immer mehr Menschen investieren in die Kryptowährung, um von potenziellen Wertsteigerungen zu profitieren oder aus Überzeugung auf ein neues Geldsystem zu setzen. Mit dem Wachstum dieser Anlageklasse steigt jedoch auch das Bedürfnis nach sicherer Aufbewahrung der Bitcoin-Bestände. Wer Bitcoin besitzt, sollte sich bewusst sein, dass der Zugang über private Schlüssel – sogenannte Keys – erfolgt. Wer diese Schlüssel nicht selbst verwahrt, sieht sich einem erheblichen Risiko ausgesetzt. Hier gilt der Grundsatz „Not your keys, not your coins“ unvermindert. Die sichere Verwahrung der Bitcoin ist somit essenziell, um Verlusten durch Hacks, Insolvenzen von Plattformen oder andere Zwischenfälle vorzubeugen. Viele Anleger bewahren ihre Bitcoin auf Kryptobörsen auf, was zunächst bequem erscheint.
Doch gerade die Vorfälle rund um die Kryptobörse FTX im Jahr 2022 sowie der Hackerangriff auf Bybit haben eindrucksvoll gezeigt, wie gefährlich es sein kann, die Kontrolle über die Schlüssel aus der Hand zu geben. Nicht selten verlieren Nutzer in solchen Fällen den Zugriff auf ihre Bitcoin komplett. Das Problem liegt darin, dass bei Börsen die privaten Schlüssel nicht dem Nutzer, sondern der Plattform gehören. Dieses Szenario kann bei Insolvenz, Betrug oder technischen Problemen zum Totalverlust führen. Eine sichere Alternative ist die sogenannte Eigenverwahrung. Dabei behalten Anleger ihre privaten Schlüssel selbst in der Hand und verwalten ihre Bitcoin eigenständig über Wallets. Hierbei unterscheidet man grundsätzlich zwischen zwei Arten: Hot Wallets und Cold Wallets. Beide Varianten haben ihre eigenen Stärken und Schwächen und bieten je nach Anlagestrategie und Nutzungszweck unterschiedliche Vorteile. Hot Wallets bieten hohen Komfort und Flexibilität.
Diese Wallets sind typischerweise als App auf Smartphones oder Rechnern installiert und stehen stets online zur Verfügung. Die Einrichtung ist einfach, und Nutzer können Bitcoin schnell empfangen oder versenden. Der Zugang zu der Hot Wallet erfolgt über eine Seed Phrase aus zwölf oder 24 Wörtern, die bei der Erstellung vergeben wird. Diese sogenannte Seed Phrase ist der Schlüssel zur Wallet und muss sicher und geschützt aufbewahrt werden. Bei Hot Wallets ist der Zugriff sehr schnell möglich, was sie ideal für kleinere Beträge oder den täglichen Gebrauch macht – zum Beispiel für alltägliche Zahlungen oder für das aktive Trading. Dennoch sollte man sich bewusst sein, dass Hot Wallets aufgrund ihrer permanenten Online-Verbindung potenziell leichter für Hacker angreifbar sind. Wer daher größere Summen hält, sollte Hot Wallets mit Vorsicht verwenden. Cold Wallets hingegen punkten vor allem mit ihrer Sicherheit.
Im Unterschied zu Hot Wallets sind Cold Wallets hauptsächlich offline Geräte, beispielsweise Hardware Wallets, die keinerlei dauerhafte Verbindung zum Internet haben. Solche Geräte speichern die privaten Schlüssel sicher und ermöglichen eine Transaktionsfreigabe nur über physische Bestätigung am Gerät. Das macht sie nahezu immun gegen digitale Angriffe und Hacks, da der private Schlüssel das Gerät niemals online verlässt. Cold Wallets eignen sich daher besonders für die längerfristige Aufbewahrung größerer Bitcoin-Bestände, bei denen Sicherheit Vorrang vor Flexibilität hat. Die Anschaffungskosten einiger Hardware Wallets sind zwar höher, allerdings stellt dieser Aufwand einen sinnvollen Schutz gegen potenzielle Verluste dar. Wichtig bei beiden Wallet-Typen ist die sichere Aufbewahrung der Seed Phrase. Viele Nutzer notieren diese auf Papier. Das birgt jedoch große Risiken, falls das Papier verloren geht, gestohlen wird oder durch Feuer oder Wasser beschädigt wird.
Aus diesem Grund gibt es mittlerweile spezialisierte Lösungen, um Seed Phrases deutlich sicherer zu schützen. Hierzu zählen beispielsweise Metallplatten aus Titan oder Stahl, in die die Wörter eingraviert werden. Solche Lagerungsformen sind deutlich widerstandsfähiger gegen Umwelteinflüsse und erhöhen die Sicherheit erheblich. Wer eine größere Menge Bitcoin hält, sollte definitiv über eine derartige Sicherung nachdenken, um sein Vermögen langfristig abzusichern. Ein besonders innovatives Sicherheitskonzept ist die sogenannte Hidden Wallet. Diese kann man als zusätzliche Schutzschicht verstehen. Dabei erweitert der Nutzer die Standard-Seed-Phrase um ein selbst gewähltes zusätzliches Wort, das nicht aufgeschrieben oder in den Standard-Dokumenten hinterlegt ist. Sollte jemand nur die Standard-Phrase erlangen, ist der Zugang zur Wallet ohne dieses weitere Wort nicht möglich.
Das schafft einen zusätzlichen Schutz vor Diebstahl, denn das zusätzliche Wort bleibt im Gedächtnis oder wird an einem separaten, sichereren Ort aufbewahrt. Eine weitere spannende Entwicklung sind Bitcoin-only-Börsen, die sich ausschließlich auf den Handel und die Aufbewahrung von Bitcoin konzentrieren. Anbieter wie Relai in der Schweiz oder Coinfinity in Österreich erlauben Nutzern eine Verwahrung in Eigenregie. Hier verwaltet der Kunde seine Keys selbst – ein großer Vorteil gegenüber klassischen Börsen, wo der Anbieter die Schlüssel hält. Diese Angebote verbinden die Vorteile der Handelsplattformen mit der Sicherheit der Kundeneigenverwaltung. Nicht zuletzt stellt sich häufig die Frage, was passiert, wenn der Anbieter der Wallet-App oder Hardware insolvent wird. Ein weit verbreiteter Irrtum besteht darin, anzunehmen, dass in einem solchen Fall die Bitcoin verloren gehen.
Dem ist nicht so, denn die Bitcoin sind auf der Blockchain gespeichert und nur der Zugangsschlüssel ist zentral für den Zugang. Sobald eine eigene Seed Phrase vorhanden ist, können Nutzer ihre Wallet problemlos bei einem anderen Anbieter oder mit neuer Hardware wiederherstellen. Das unterstreicht den großen Vorteil der Eigenverwahrung, denn die Souveränität über die Schlüssel bedeutet Unabhängigkeit von Drittanbietern und damit Zugangssicherheit selbst in schwierigen Situationen. Natürlich sollten sich Nutzer auch mit den Grenzen der Eigenverwahrung vertraut machen. Die Verantwortung liegt vollständig beim Besitzer. Verliert ein Nutzer seine Seed Phrase oder wird diese kompromittiert, sind die Bitcoin unwiederbringlich verloren. Es gibt keinen Kundenservice oder eine zentrale Stelle, die bei der Wiederherstellung helfen könnte. Daher ist es ratsam, sich gewissenhaft mit der Thematik auseinanderzusetzen und alle Sicherheitsvorkehrungen zu treffen.
Ein Thema, das oft vernachlässigt wird, ist die Versicherung von Bitcoin-Beständen in Eigenverwahrung. Generell sind selbst verwaltete Bitcoins nicht versichert. Anders als bei klassischen Bankeinlagen gibt es keine Einlagensicherung. Es entstehen also Risiken, die man bewusst eingehen muss. Vereinzelt gibt es inzwischen Versicherungen auf dem Markt, wie die deutsche Firma Bitsurance, die hohe Schäden etwa durch Diebstahl, Feuer oder Einbruch absichern – jedoch sind solche Angebote noch selten, insbesondere für größere Summen oder andere Kryptowährungen als Bitcoin bieten sie nur wenige Lösungen. Zusammenfassend lässt sich sagen, dass die sichere Verwahrung von Bitcoin vor allem auf dem Selbstbewusstsein und der Umsetzung von Sicherheitsmaßnahmen beruht. Eigenverwahrung mit eigenen Keys gibt Nutzern die volle Kontrolle und schützt vor den Gefahren, die beim Aufbewahren von Bitcoin auf Börsen lauern.
Die Wahl zwischen Hot Wallet und Cold Wallet hängt von der individuellen Nutzung ab – Hot Wallets bieten Flexibilität, Cold Wallets höchste Sicherheit. Die sichere Aufbewahrung der Seed Phrase ist dabei fundamentaler Bestandteil eines gut geschützten Bitcoin-Vermögens und sollte mit großer Sorgfalt behandelt werden. Wer diese Aspekte beherzigt, kann mit Bitcoin eine Form der finanziellen Freiheit nutzen, die ganz unabhängig von traditionellen Institutionen funktioniert und dabei größtmöglichen Schutz vor Verlusten bietet.
