FTX reicht konsensbasierten Umstrukturierungsplan ein WILMINGTON, Del., 7. Mai 2024 - Nach 17 Monaten seit der Anmeldung für Kapitel 11 im Bundesbezirk Delaware reichte FTX Trading Ltd. (d.b.
a. FTX.com) und seine verbundenen Schuldner („FTX“ oder die „Schuldner“) heute ihren erwarteten überarbeiteten Restrukturierungsplan (der „Plan“) und das begleitende Informationsblatt (das „Informationsblatt“) beim United States Bankruptcy Court für den Bezirk Court von Delaware (der „Insolvenzgericht“) ein. Vorbehaltlich der endgültigen Festlegung und Genehmigung durch das Insolvenzgericht sieht der Plan die zentralisierte Verteilung von nahezu allen Vermögenswerten von FTX zum Zeitpunkt seines Zusammenbruchs im November 2022 an Kunden und andere Gläubiger auf der ganzen Welt vor, ungeachtet des Ortes, an dem sich die Vermögenswerte zu diesem Zeitpunkt befanden. FTX prognostiziert, dass der Gesamtwert der gesammelten, in Bargeld umgewandelten und zur Verteilung verfügbaren Vermögenswerte zwischen 14,5 und 16,3 Milliarden US-Dollar liegen wird.
Diese Summe umfasst Vermögenswerte unter der Kontrolle der Kapitel-11-Schuldner sowie Vermögenswerte unter der Kontrolle der Gemeinsamen Offiziellen Liquidatoren von FTX Digital Markets, Ltd. (Bahamas), der Securities Commission of The Bahamas, der Gemeinsamen Offiziellen Liquidatoren von FTX Australia, des United States Department of Justice und Dutzender privater Parteien, die bei den Wiederherstellungsbemühungen zusammengearbeitet haben. FTX hat dieses Wiederherstellungsniveau durch die Monetarisierung einer außergewöhnlich vielfältigen Sammlung von Vermögenswerten erreicht, von denen die meisten als Eigeninvestitionen von den Geschäftsbereichen Alameda oder FTX Ventures gehalten wurden oder Rechtsstreitigkeiten waren. Wie bereits bekannt gegeben, hatte FTX.com zum Zeitpunkt der Kapitel-11-Anmeldung im November 2022 einen massiven Fehlbetrag und hielt nur 0,1% des Bitcoins und nur 1,2% der von den Kunden angenommenen Ethereum.
Daher konnten die Schuldner nicht von der Wertsteigerung dieser fehlenden Tokens während der Kapitel-11-Verfahren profitieren. Stattdessen mussten die Schuldner nach anderen wiederbeschaffbaren Werten suchen, um die Gläubiger zurückzuzahlen. Der Plan sieht die vollständige Zahlung aller nichtstaatlichen Gläubiger basierend auf dem Wert ihrer Ansprüche fest, wie vom Insolvenzgericht festgelegt. Darüber hinaus sieht der Plan eine Rangfolgevereinbarung mit staatlichen Gläubigern vor, die die Zahlung von Zinsen an die primären Klassen von Kunden und Gläubigern mit einem Satz von bis zu 9% (der „Konsensrate“) vom Beginn der Kapitel-11-Fälle bis zum Datum der Verteilung ermöglicht. Es kann auch die Möglichkeit geben, dass bestimmte Gläubiger zusätzliche Zahlungen durch den im Abschnitt 1.
F des Informationsblattes beschriebenen Ergänzungsfond erhalten. Für Gläubiger mit Ansprüchen in einer Höhe von 50.000 US-Dollar oder weniger sieht der Plan eine spezielle „Praktikabilitätsklasse“ vor. Durch diese Klassifizierung erwarten die Schuldner, dass 98% der Gläubiger von FTX in Bezug auf die Anzahl innerhalb von 60 Tagen nach dem Inkrafttreten des Plans ca. 118% des Betrags ihrer erlaubten Ansprüche erhalten werden, vorbehaltlich von „kennen Sie Ihren Kunden“- und Verteilungsinformationsanforderungen.
Im Zentrum des Plans stehen eine Reihe von einvernehmlich mit den wichtigsten wirtschaftlichen Akteuren erreichten Vereinbarungen. Zu den Hauptvereinbarungen (einschließlich solcher, die noch der endgültigen Festlegung und Gerichtsgenehmigung unterliegen) gehören: - Lösung der $24 Milliarden an Ansprüchen der Internal Revenue Service für Zeiträume vor den Kapitel-11-Fällen gegenüber einer Bargeldzahlung von $200 Millionen und einem untergeordneten Anspruch von $685 Millionen, der unter den Ansprüchen aller Gläubiger und staatlichen Einrichtungen steht. - Eine vorgeschlagene Vereinbarung mit dem Internal Revenue Service, auch Steueransprüche, die nach Beginn der Kapitel-11-Fälle entstanden sind, zur Bedienung von Gläubigern in voller Höhe mit Zinsen zu der Konsensrate zu unterordnen. - Eine vorgeschlagene Vereinbarung mit der Commodity Futures Trading Commission und möglicherweise anderen staatlichen Gläubigern, um ihre Ansprüche sowohl der Bedienung von nichtstaatlichen Gläubigern in voller Höhe mit Zinsen zu der Konsensrate zu unterordnen, als auch etwaige Rückführungen auf diese untergeordneten Ansprüche einem speziellen Fond zukommen zu lassen, den die Schuldner für zweckgebundene ergänzende Wiederherstellungen an bestimmte Kunden und Gläubiger geschaffen haben. - Ende des Artikels -.
