In einer bahnbrechenden Einigung haben der insolvente Krypto-Kreditgeber Genesis und sein Mutterunternehmen Digital Currency Group einen Plan zur Umstrukturierung mit Gemini, der von den Winklevoss-Zwillingen gegründeten Kryptowährungsbörse, getroffen. Der Anwalt von Genesis, Sean O’Neal, teilte einem US-Insolvenzrichter mit, dass die Vereinbarung vorsieht, dass DCG, das vom Unternehmer Barry Silbert kontrolliert wird, seine ausstehende 1,1 Milliarden US-Dollar-Anleihe, die 2023 fällig ist, gegen wandelbare Vorzugsaktien austauschen wird. Der Deal ist Teil des Insolvenzplans von Genesis, der mit seinen Gläubigern vereinbart wurde und vorsieht, dass DCG seine derzeitigen Terminkredite für 2023 durch neue Darlehen in zwei Tranchen mit einem Gesamtwert von etwa 500 Millionen US-Dollar refinanziert. Gemäß der neuen Restrukturierungsvereinbarung würde diese Regelung entweder zu einem Verkauf von Genesis oder zur Übergabe seines Eigenkapitals an die Gläubiger führen und somit alle Unternehmen unter einem gemeinsamen Holdingunternehmen zusammenführen. Darüber hinaus wird Gemini bis zu 100 Millionen US-Dollar bereitstellen, um Earn-Nutzern mit eingefrorenen Vermögenswerten Entschädigung zu leisten und sicherzustellen, dass sie ihre Gelder vollständig zurückerhalten.
Mit Schulden von mindestens 3,4 Milliarden US-Dollar hatte Genesis bereits die meisten Aktivitäten auf seiner Plattform eingestellt und Kundeneinlösungen am 16. November eingefroren, wobei als Liquiditätsengpass eine erhebliche hohe Exposition gegenüber FTX genannt wurde. Genesis hatte in den vergangenen zwei Monaten versucht, mindestens 1 Milliarde US-Dollar an frischem Kapital zu beschaffen, darunter gab es Gerüchte über eine potenzielle Investition von Binance, doch die Finanzierung kam nicht zustande. "Ich danke dem talentierten Team von Genesis für ihre fortwährende Hingabe und ihren Einsatz für die Kundenbetreuung und freue mich darauf, gemeinsam mit ihnen Genesis für die Zukunft aufzubauen. Ich möchte auch allen unseren Kunden für ihre Geduld und Loyalität danken, während wir an einer Lösung für unser Kreditgeschäft arbeiten", sagte Derar Islim, Interims-CEO bei Genesis.
Gemini-Mitbegründer Cameron Winklevoss fügte hinzu, dass noch viel Arbeit erforderlich sei, um diesen Prozess abzuschließen, einschließlich weiterer Due-Diligence-Prüfungen der finanziellen Lage von Genesis und gerichtlicher Genehmigung dieses Plans, aber "wir sind zuversichtlich, dass wir nun einen Rahmen geschaffen haben, um dies umzusetzen." Die Kreditvermittlungseinheit von Gemini hatte im November aufgrund des Zusammenbruchs der Krypto-Börse FTX die Einlösungen und neuen Kredite eingestellt. Dies wirft Fragen zur Gesundheit des Gemini-Programms auf, das über 900 Millionen US-Dollar an Kundengeldern verwaltet. Die Earn-Konten wurden eingefroren, nachdem der Hauptkreditpartner, Genesis Global Capital, einen ähnlichen Stopp angekündigt hatte bevor er Insolvenz anmeldete. Die Vereinbarung zwischen Genesis, DCG und Gemini signalisiert einen bedeutenden Schritt in Richtung Wiedergutmachung für die betroffenen Earn-Nutzer, die nun darauf hoffen können, ihre Gelder vollständig zurückerhalten.
Durch die Zusammenarbeit dieser Unternehmen zeigt sich auch die Bedeutung einer soliden Finanzstruktur in der Kryptowelt, um das Vertrauen der Kunden zu erhalten und eine erfolgreiche Zukunft zu sichern.
