Das Thema der Kryptowährungs-Marktgestaltung gewinnt zunehmend an Bedeutung, da die Liquidität in diesem Bereich von entscheidender Bedeutung ist. Kryptowährungen ermöglichen schnelle und unkomplizierte Transaktionen, ohne dass es zu großen Preisschwankungen kommt. Flüssige Token erleichtern den Handel und minimieren Preisschlupf, wohingegen illiquide Token aufgrund weniger Marktteilnehmer anfälliger für Manipulationen sind. In der Welt der Kryptowährungen ist die Bereitstellung von Liquidität ein wesentlicher Aspekt der Token-Entwicklung und -Förderung. Um neu eingeführte Token handelbar und attraktiv für Investoren zu halten, ist es wichtig, ihr organisches Handelsvolumen und ihre Liquidität zu steigern.
Zu diesem Zweck arbeiten Kryptoprojekte mit Market Makern zusammen. Doch wer genau sind diese Market Maker? Market Maker spielen eine entscheidende Rolle im Krypto-Ökosystem, indem sie Liquidität bereitstellen, effiziente Marktbetrieb fördern und Preisstabilität in der Kryptowelt gewährleisten. Sie sind unverzichtbar für einen gesunden Finanzmarkt. Market Maker sind in der Regel Finanzunternehmen, Organisationen oder spezialisierte Unternehmen, die mit Kryptohandelsplattformen zusammenarbeiten. Sie initiieren kontinuierlich Kauf- und Verkaufsaufträge für bestimmte Assets und stehen bereit, alle Aufträge auf einer Krypto-Börse zu erfüllen.
Als Gegenleistung für ihre Aktivität erhalten Market Maker Rabatte, niedrige oder sogar keine Handelsgebühren sowie fortschrittliche Tools, flexible APIs usw. Ein Beispiel hierfür könnte die WhiteBIT-Market-Making-Plattform sein, die den Market Makern niedrigere Gebührensätze für Spot-Trading -0,010 % und für Futures -0,010 % bietet. Einer der Vorteile von Market Makern ist, dass sie basierend auf der Differenz zwischen Angebot und Nachfrage einen Gewinn erzielen. Der Gewinn eines Market Makers resultiert aus dem Spread (den Unterschieden zwischen Kauf- und Verkaufspreisen). Das Ziel besteht darin, den Spread so eng wie möglich zu halten, da schmale Spreads den Handel erleichtern.
Wenn der Unterschied zwischen Kauf- und Verkaufspreisen groß ist, werden andere Händler abgeschreckt. Daher liegt die Aufgabe eines Market Makers darin, den Spread kurz zu halten, während sie große Handelsaufträge erfüllen und Spreads ansammeln. Abschließend lässt sich zusammenfassen, dass Market Maker Liquidität an den Kryptomärkten bereitstellen, was entscheidend für effiziente Handelsoperationen und Preisstabilität ist. Sie nutzen verschiedene Strategien wie automatisiertes Handeln und Hochfrequenzhandel, um optimale Preise und schmale Spreads zu erhalten. Auf diese Weise erleichtern sie den Handel und generieren Gewinne für sich selbst und die Börsen, mit denen sie zusammenarbeiten.
Market Maker sind ein wesentlicher Bestandteil des Krypto-Ökosystems, und ihre Rolle wird voraussichtlich weiter wachsen, da der Markt expandiert.
